Роль негосударственных пенсионных фондов в социальном обеспечении населения

Возникает вопрос: смогут ли негосударственные пенсионные фонды (далее - НПФ) решить задачу, возлагаемую на них реформаторами отечественной пенсионной системы? Несмотря на положительные тенденции развития системы негосударственного пенсионного обеспечения России, НПФ до сих пор не стал всеобщим инструментом добровольного пенсионного страхования граждан страны. Участниками НПФ являются только 4% населения страны, совокупные активы НПФ составляют лишь четверть годового бюджета Пенсионного фонда РФ. Существует немало проблем, сдерживающих расширение деятельности российских НПФ, в частности:

неэффективная система налогообложения в сфере негосударственного пенсионного обеспечения;
недостаточное количество объектов инвестирования пенсионных резервов;
невысокий уровень доходов граждан России;
низкая страховая культура населения;
отсутствие необходимой информации о функционировании системы негосударственного пенсионного обеспечения [3].

Только проведение целенаправленной государственной политики по осуществлению пенсионной реформы создаст условия для решения перечисленных проблем и позволит системе негосударственного пенсионного страхования занять то место, которое ей отводится российской программой пенсионной реформы: стать компенсатором невысокой государственной пенсионной страховки. Достаточно небольшие усилия требуются для разрешения проблемы недостатка информации о функционировании негосударственной пенсионной системы страны и ее возможностях по страхованию российских граждан от пенсионных рисков. Действительно, НПФ имеет в нашей стране гораздо меньшую рекламную поддержку в СМИ, чем другие финансовые институты (коммерческие банки и страховые компании). По мнению Айзиновой И.М., «причины пассивности застрахованных лиц известны. Это неподготовленность людей к пониманию институтов пенсионного страхования: недоверие к деятельности негосударственных компаний. информационный вакуум для населения в этой проблеме» [1].

Восполнить недостаток информации о функционировании системы негосударственного пенсионного обеспечения можно путем осуществления активной согласованной политики НПФ и органов государственной власти. Государству выгодно перенесение части пенсионных рисков российских граждан из системы государственного социального страхования в частную сферу. В связи с этим органы государственной власти должны проводить работу по пропаганде дополнительного пенсионного страхования, информируя население о принципах и выгодах данного института. Вполне возможно софинансирование из средств НПФ и бюджетных источников информационно-разъяснительных программ в средствах массовой информации, пропагандирующих выгоды заключения договоров о дополнительном пенсионном обеспечении с НПФ. Таким образом, социальная значимость негосударственных пенсионных фондов состоит в активном вовлечении населения в сферу добровольного пенсионного страхования и содействии решению стратегической задачи национальной пенсионной системы в повышении уровня жизни пенсионеров. Недостаточная степень развитости негосударственного пенсионного обеспечения, незначительная доля негосударственных пенсий в общей системе пенсионного обеспечения граждан, низкий уровень разработанности законодательной базы тормозят развитие российской пенсионной системы. Основные факторы, обеспечивающие успешное функционирование системы НПФ, - это повышение конкурентоспособности отечественных фондов на рынке предоставления финансовых услуг, участие в обязательном пенсионном страховании, государственная поддержка и совершенствование государственного регулирования в этой сфере. В силу своей социальной значимости пенсионное обеспечение призвано играть огромную роль в экономической, общественно-политической жизни и финансово-бюджетной сфере государства. Это обусловлено тем, что пенсионная система органично связана с системой оплаты труда, налоговой системой, состоянием рынка труда, положением на финансовом рынке, а также с демографической ситуацией.

Укрепление рыночных отношений, неотъемлемой частью которых является развитие различных финансовых коммерческих и некоммерческих организаций, в значительной степени обусловило изменение социально-экономического положения в России. Это отразилось в повышении социальной ответственности и дополнительных гарантиях государства, общества и работодателей перед гражданами. Обеспечение пенсией населения служит одной из самых значительных социальных гарантий стабильного развития, общества, поскольку непосредственно затрагивает интересы более 30% населения страны, а косвенно и все население. Конституция Российской Федерации (ст. 39) гарантирует каждому гражданину социальное обеспечение по возрасту в случае болезни, инвалидности, потери кормильца, для воспитания детей и в иных случаях, установленных законом [9]. Понятие «социальное страхование» является достаточно емким и охватывает различные формы общественного страхования населения от различного рода социальных рисков, связанных с потерей работы, трудоспособности, имущества и доходов, наступлением старости и т.п. [4].

Особенностью социального страхования является его финансирование из специальных внебюджетных фондов, формируемых из целевых взносов работодателей и индивидуальных предпринимателей при поддержке государства. Вместе с тем социальное страхование построено на принципе нежесткой эквивалентности, это определяет зависимость страховых выплат от величины трудового вклада и страхового стажа. Однако в отличие от частного страхования в социальном страховании принцип эквивалентности сочетается с принципом объединения рисков и коллективной солидарности, при этом решаются следующие задачи:

формируются финансовые ресурсы, из которых покрываются затраты, связанные с содержанием нетрудоспособных и лиц, не участвующих в трудовом процессе;
обеспечиваются необходимое количество и структура воспроизводства трудовых ресурсов;
сокращается разрыв в уровне материального обеспечения работающих и неработающих членов общества;
повышается жизненный уровень различных социальных групп населения, не вовлеченных в трудовой процесс.

Система социального страхования призвана обеспечивать профилактику, восстановление и сохранение трудоспособности работников, включая проведение оздоровительных мероприятий и переподготовку, а также гарантировать материальное обеспечение лиц, утративших трудоспособность или не имевших ее. «Социальный риск» - это вероятность материальной необеспеченности трудящихся при утрате ими возможности участвовать в экономическом процессе. Причины и факторы социального риска зачастую носят объективный по отношению к отдельно взятому человеку характер: угрозы безработицы, потери трудоспособности из-за несчастного случая, болезни и т.д. [5]. Таким образом, защита от социальных рисков является объективно закономерной функцией современного общества в его взаимоотношениях с людьми, общностями, социальными группами. Смысл этой функции - обеспечение необходимых условий существования каждого гражданина и устойчивости общества как целостного образования.

В рыночной экономике существуют разнообразные формы частного страхования от социальных рисков, являющегося разновидностью добровольного личного страхования граждан, которое осуществляется за счет взносов физических и юридических лиц в частные страховые компании, негосударственные пенсионные фонды. В данном случае действуют принципы рыночной эквивалентности индивидуальной оценки социального риска, зависимости размера возмещения от индивидуальной платежеспособности. Развитие рыночных экономических отношений в России создало объективные предпосылки для возникновения на финансовом рынке принципиально новой формы негосударственного пенсионного обеспечения, условия которого были определены Федеральным законом № 75-ФЗ от 07.05.1998 г. «О негосударственных пенсионных фондах» [10]. Согласно данному Закону пенсионное страхование - часть пенсионной системы, обеспечивающая дополнение к обязательному пенсионному страхованию в виде предоставления пенсий за счет накопленных добровольных взносов работодателей и застрахованных лиц [1]. Иными словами, негосударственные пенсионные фонды призваны аккумулировать средства инвесторов для их последующего увеличения. Этот вид коллективного инвестирования отличают, как правило, консервативная инвестиционная политика и высокая надежность вложений.

Большое значение для успешного развития негосударственного пенсионного обеспечения в России имеют изучение зарубежного опыта по данному вопросу и его адаптация к отечественным условиям осуществления социальной политики. Следует отметить, что в развитых странах 60% пенсий формируется за счет частных сбережений, профессиональных пенсионных систем и дохода от работы, а 40% - из государственного сектора через системы обязательного социального страхования по старости и инвалидности и через систему социальной помощи [8]. При всем многообразии систем пенсионного обеспечения все они базируются на двух основных моделях пенсионных систем - модели Бисмарка и модели лорда Бевериджа [8]. Базовыми характеристиками пенсионных систем, построенных по модели Бисмарка, являются:

определяющая роль института обязательного пенсионного страхования, на долю которого приходится более 60% всех пенсионных ресурсов;
размер пенсионных страховых взносов и пенсий, ориентированный на замещение заработной платы в высоких к ней соотношениях (60-75%);
институты дополнительного добровольного страхования, играющие вспомогательную роль;
страховые услуги обязательного пенсионного страхования.

Данная модель характеризуется демократичностью управления, прозрачностью всех финансовых потоков, некоммерческим характером страховых организаций, находящихся под государственным правовым и финансовым контролем. Другими словами, в рассматриваемой модели Бисмарка доминирует установленное законом обязательное пенсионное страхование. Ярким примером построения пенсионной системы по модели Бисмарка является Германия, где более 78% всего населения в возрасте от 15 до 65 лет являются застрахованными лицами, а размер выплат и услуг составляет 63% от общего объема услуг, предоставляемых всеми пенсионными институтами [4].

К числу стран, выбравших в качестве основы построения пенсионной системы модель лорда Бевериджа, можно отнести Великобританию, Канаду, Японию, США. Пенсионные системы, сформированные по данной модели, включают три уровня обеспечения:

1) государственные базовые пенсии, сформированные за счет обязательных взносов работодателей и работников и выплачиваемые в едином для всех получателей размере (около 20% от средней заработной платы по стране). Они должны обеспечивать прожиточный минимум пенсионера. Так, в Великобритании государственные базовые пенсии составляют в настоящее время 120 евро в неделю;

2) добровольные профессиональные пенсии, сформированные в рамках национальной пенсионной системы страны за счет взносов работодателей и работников, размер которых после 40 лет страхового стажа достигает 50-65% размера последней заработной платы;

3) индивидуальные пенсионные программы, сформированные за счет добровольного участия через частные, негосударственные пенсионные фонды и страховые компании в страховании пенсий (данные программы в Великобритании реализуют около трети населения).

Таким образом, различия этих двух основных мировых пенсионных систем заключаются в роли государственного сектора после прекращения трудовой деятельности: классическая Бисмарковская модель преследует цели сохранения дохода после выхода на пенсию, а классическая модель лорда Бевериджа преследует цели обеспечения прожиточного минимума для пенсионеров. Изучая статистику о размере активов негосударственных пенсионных фондов за рубежом в процентах к ВНП, можно сделать вывод о том, что начиная с 1970 г. они, аккумулируя значительные финансовые ресурсы на рынке капитала, стали активными участниками финансовой системы, мирового инвестиционного процесса, важнейшим элементом пенсионного обеспечения. Активы пенсионных фондов в таких странах, как Великобритания, Нидерланды, Швейцария, составляют более 50% к внутреннему национальному продукту [2].

В Программе пенсионной реформы Российской Федерации заявлено, что в дополнение к трудовым пенсиям следует развивать дополнительное пенсионное обеспечение и страхование в направлении передачи большего объема прав и ответственности в этой сфере в компетенцию работодателей и работников. Негосударственные пенсии позволяют учитывать отраслевые и территориальные особенности, индивидуальные запросы и ожидания граждан при определении суммарного уровня материального обеспечения по окончании трудовой деятельности. Иными словами, ускоренное развитие НПФ во многом определяется неблагоприятными демографическими и экономическими условиями России.

НПФ являются особой организационно-правовой формой некоммерческой организации социального обеспечения, исключительным видом деятельности которой является негосударственное пенсионное обеспечение участников фонда на основании договоров о негосударственном пенсионном обеспечении населения с вкладчиками фонда в пользу участников фонда. Граждане могут передать средства накопительной части трудовой пенсии из Пенсионного фонда РФ в негосударственные пенсионные фонды, отвечающие необходимым законодательным требованиям. Фонд не гарантирует договором точный размер пенсии, он может сделать лишь предварительный расчет. Размер взносов вкладчика определяется на основании актуарных расчетов, в которые также закладывается определенный уровень доходности. На практике фактическая доходность от размещения внесенных средств оказывается выше заложенного минимума. При этом на момент начала выплат участнику фонд делает расчет и назначает пенсию исходя из фактического объема средств на его именном счете. Если говорить об ожидаемой доходности, необходимо учесть один ключевой момент. Инвестиционная свобода НПФ ограничена законодательно: вклады могут быть не выше установленного лимита. С одной стороны, это диверсифицирует инвестиционный портфель и минимизирует риски, с другой - может отрицательно сказаться на доходности.

Анализируя современное состояние системы негосударственного пенсионного страхования в России, следует отметить, что основные показатели их деятельности отличаются стабильностью роста, за исключением кризисных периодов. За последнее десятилетие отмечается положительная тенденция постоянного увеличения размеров пенсионных резервов, сформированных НПФ. Негосударственные пенсионные фонды продолжают наращивать пенсионные выплаты. Негосударственную пенсию в среднем по России получает 1 из 24 пенсионеров по старости. Например, в Ханты-Мансийском автономном округе в негосударственном пенсионном обеспечении участвуют 35% всего занятого в экономике региона населения, пенсию из НПФ получают 71,5% пенсионеров. В ряде отраслей (нефтяная, газовая промышленность, транспорт, электроэнергетика, связь) негосударственным пенсионным обеспечением охвачено более 60% работников. У крупнейших фондов по количеству участников, получающих негосударственную пенсию (НПФ «Благосостояние» - 235,6 тыс. человек, Ханты-Мансийский НПФ - 179,9 тыс. человек, НПФ «Телеком-Союз» - 115,2 тыс. человек, НПФ электроэнергетики - 95,8 тыс. человек, НПФ «Газфонд» - 88,7 тыс. человек), число пенсионеров сравнимо или превышает число пенсий по старости, выплачиваемых некоторыми отделениями Пенсионного фонда России [7]. Таким образом, анализируя деятельность системы негосударственного пенсионного обеспечения, следует отметить некоторую монополизированность данного сектора финансового рынка. В частности, на долю Национальной ассоциации негосударственных пенсионных фондов приходится 91,8% всех пенсионных резервов, 75% всех участников НПФ, 73,2% от общего числа пенсионеров, получающих негосударственные выплаты.

Рецензенты:

Силин А.Н., д.с.н., профессор ТюмГНГУ, г. Тюмень;

Барбаков О.М., д.с.н., профессор ТюмГНГУ, г. Тюмень.

Министерство образования Тульской области

Государственное профессиональное образовательное

учреждение Тульской области

«Тульский сельскохозяйственный колледж имени И. С. Ефанова»

КУРСОВАЯ РАБОТА

по учебной дисциплине:

«ПМ. 02.МДК. 02.01 Организация работы органов и учреждений социальной защиты населения и органов Пенсионного Фонды Российской Федерации.»

«Особенности негосударственных пенсионных фондов в системе финансирования социального обеспечения »

Выполнил: студент ГПОУ ТО «ТСХК имени И.С.Ефанова»

группы 381 дневного отделения

«Право и организация

Генералов Вадим Сергеевич

Проверил: преподаватель юридических дисциплин ГПОУ ТО «ТСХК имени И.С.Ефанова»

Савковский Сергей Николаевич

Тула, 2018г

Содержание

Глава 1. Негосударственный пенсионный фонд в Российской Федерации….6

1.1 Сущность и функции НПФ………………………………………. 6

1.2 Государственное регулирование НПФ………………………………11

1.3 Механизм управления пенсионными накоплениями в Негосударственном Пенсионном Фонде………………………………..15

Глава 2. Анализ действующей практики функционирования НПФ…………18

2.1. Анализ развития негосударственного пенсионного обеспечения в Российской Федерации….……………………………………………….18

2.2. Анализ роли НПФ в реализации задачи государственного пенсионного страхования………………………………………………..22

Глава 3. Перспективы развития деятельности НПФ в России………………26

3.1. Система негосударственного пенсионного обеспечения………….26

3.2. Развитие инфраструктуры рынков НПФ…………………………..33

Список использованной литературы…………………………………………..38

ВВЕДЕНИЕ

негосударственный пенсий фонд

Как показывает практика и опыт развитых стран, рыночные отношения

по мере своего развития порождают собственную противоположность - гарантированную социальную защиту нетрудоспособных категорий населения. Последствия рыночных отношений:

¾ нестабильность вызывает требование стабильности;

¾ дифференциация доходов вызывает более справедливое перераспределение доходов;

¾ инфляция - регулирование цен;

¾ безработица - социальные гарантии и т.д.

Поэтому пенсионная система является необходимым механизмом в рыночных отношениях, гарантирующим постоянную стабилизацию социальных балансов в обществе, способствующим стабильному экономическому развитию государства.

Основным показателем уровня развития общества является степень социальной защиты населения. Одним из видов такой защиты, предоставляемой государством, является пенсионное обеспечение.

Пенсионное обеспечение в РФ - обеспечение обществом доходов престарелых, инвалидов и семей, потерявших кормильца, в порядке, установленном федеральным законодательством.

По мере эволюции системы пенсионного обеспечения в России эта функция перестала принадлежать исключительно государству. Результатом пенсионной реформы 2002 года явилось разделение функции пенсионного обеспечения между государством, негосударственными пенсионными фондами и самим населением. Основная роль в новой системе отведена пенсионным фондам (государственному и негосударственным) и их управляющим компаниям. Именно за счет их услуг по инвестированию пенсионных накоплений планируется организовать достойный уровень пенсионного обеспечения населения Российской Федерации.

Основным звеном в накопительной системе пенсионного обеспечения является негосударственный пенсионный фонд. Негосударственный пенсионный фонд - особая организационно-правовая форма некоммерческой организации социального обеспечения, исключительными видами деятельности которой являются: деятельность по негосударственному пенсионному обеспечению участников фонда в соответствии с договорами негосударственного пенсионного обеспечения; деятельность в качестве страховщика по обязательному пенсионному страхованию в соответствии с Федеральным законом от 15 декабря 2001 г. N 167-ФЗ "Об обязательном пенсионном страховании в Российской Федерации" и договорами об обязательном пенсионном страховании.

Деятельность фонда по негосударственному пенсионному обеспечению участников фонда осуществляется на добровольных началах и включает в себя аккумулирование пенсионных взносов, размещение и организацию размещения пенсионных резервов, учет пенсионных обязательств фонда, назначение и выплату негосударственных пенсий участникам фонда.

Актуальность темы не оставляет сомнений, так как затрагивает интересы каждого гражданина Российской Федерации на любом этапе его жизни. Существующая система пенсионного обеспечения предусматривает максимальную информированность населения обо всех возможностях инвестирования и преумножения своих пенсионных накоплений. Следовательно, изучение и освещение данной темы уже сейчас закладывает основу стабильного и обеспеченного будущего.

Цель исследования состоит в том, чтобы рассмотреть негосударственные пенсионные фонды и их роль в реализации задач пенсионного обеспечения в России.

В соответствии с поставленной целью, определены следующие задачи:

¾ определить сущность негосударственных пенсионных фондов и их функции;

¾ рассмотреть государственное регулирование деятельности негосударственных пенсионных фондов;

¾ рассмотреть механизм управления пенсионными накоплениями в негосударственных пенсионных фондах;

¾ проанализировать развитие негосударственного пенсионного обеспечения в России;

¾ проанализировать роль негосударственных пенсионных фондов в реализации задач государственного пенсионного страхования;

¾ охарактеризовать проблемы и перспективы развития в деятельности негосударственных пенсионных фондов в России.

Объектом исследования курсовой работы является негосударственные пенсионные фонды.

Предмет исследования – деятельность негосударственных пенсионных фондов.

Для написания работы использовались нормативные акты Российской Федерации, научно-практические комментарии к нормативным актам, специальная литература, периодика и интернет ресурсы.

Структурно курсовая работа состоит из введения, основной части, заключения, списка использованных источников информации. Первая глава посвящена Негосударственным пенсионным фондам в Российской федерации, рассмотрены сущность и функции НПФ, государственное регулирование деятельности НПФ и механизм управления пенсионными накоплениями НПФ. Во второй главе проведен анализ действующей практики функционирования НПФ, проанализированы развитие негосударственного пенсионного обеспечения в России и роль негосударственных пенсионных фондов в реализации задач государственного пенсионного страхования. В третьей главе охарактеризованы проблемы и перспективы развития деятельности НПФ в России.

ГЛАВА 1. НЕГОСУДАРСТВЕННЫЕ ПЕНСИОННЫЕ ФОНДЫ В РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ

Дата добавления: 2018-09-22 ; просмотров: 484 ;

Аннотация научной статьи по экономике и бизнесу, автор научной работы — Федотов Дмитрий Юрьевич

Проанализированы проблемы отечественной пенсионной системы, проведена оценка уровня социальной защиты российских пенсионеров. В качестве инструмента повышения уровня материального обеспечения пенсионеров рассматривается институт негосударственных пенсионных фондов . В статье проведен анализ деятельности негосударственных пенсионных фондов России в 2001-2006 гг., выявлены ключевые проблемы, препятствующие развитию их деятельности.

Role private pension founds in social security of population

The pension system and the level of social security of Russian pensioners are analyzed. Private pension founds are viewed as an instrument to raise the material well-being of pensioners. Performance of Russian private pension founds in 2001-2006, and major stumbling blocks, are discussed.

Текст научной работы на тему «Роль негосударственных пенсионных фондов России в обеспечении социальной защиты населения страны»

заместитель директора НИИ саморегулирования и развития предпринимательства Байкальского государственного

университета экономики и права, кандидат экономических наук, г. Иркутск

РОЛЬ НЕГОСУДАРСТВЕННЫХ ПЕНСИОННЫХ ФОНДОВ РОССИИ В ОБЕСПЕЧЕНИИ СОЦИАЛЬНОЙ ЗАЩИТЫ НАСЕЛЕНИЯ СТРАНЫ*

Современная российская государственная пенсионная система не в состоянии предоставить отечественным пенсионерам достаточный уровень социальной защиты. Трудовые пенсии в настоящее время возмещают только четверть предыдущего заработка граждан России1, тогда как Международной организацией труда был установлен минимальный критерий замещения пенсией заработка трудящегося в размере 40%. Это означает, что пенсия не решает задачу компенсации работнику утраченного заработка при наступлении пенсионных событий, хотя она и формировалась за счет недоплаченной ему работодателем оплаты труда, которая направлялась на страховые взносы в Пенсионный фонд РФ.

По этому поводу бывший председатель правления Пенсионного фонда РФ М.Ю. Зурабов заявлял: «Правительство абсолютно не склонно рассматривать систему негосударственного пенсионного обеспечения в качестве какой-то дополнительной структуры, отделенной от государственной системы и сосуществующей как бы параллельно с ней. В принципе государство могло бы, конечно, обеспечить требуемый пенсионный потолок, но это неизбежно повлечет за собой дальнейшее увеличение налоговой нагрузки на бизнес. Поэтому недостающие средства для покрытия потребностей российских пенсионеров придется "добирать", используя именно механизмы и возможности негосударственного пенсионного обеспечения, которое в данных обстоятельствах никак не может быть альтернативой. государственной пенсионной системе»2. С позиции правительства, дополнительная негосударственная пенсия

должна решать задачу материального обеспечения российских пенсионеров, позволяя сокращать разрыв между необходимым и фактически сложившимся уровнем пенсионного обеспечения в нашей стране. Ведь, как показывают данные социологических опросов ВЦИОМ, в 2006 г. разрыв между минимально необходимым для граждан размером пенсии и ее фактической величиной составил 2,3 раза (опрошенные пенсионеры минимально необходимую величину пенсии определили в среднем в 7 148 р. при фактическом размере получаемой пенсии 3 053 р.)3. При этом за предыдущие три года данный показатель изменился незначительно — в 2003 г. он составлял 2,5 раза.

Но смогут ли негосударственные пенсионные фонды (НПФ) решить задачу, возлагаемую на них реформаторами отечественной пенсионной системы? Рассмотрим результаты деятельности таких фондов в России с начала текущего столетия.

Система негосударственного пенсионного обеспечения — динамично развивающийся сектор финансового рынка России. За последние пять лет стоимость собственного имущества НПФ увеличилась в 11,4 раза, пенсионные резервы — в 12,0 раза, численность получателей негосударственной пенсии — в 2,6 раза, общая сумма пенсионных выплат — в 10,1 раза, количество участников НПФ — в 1,6 раза (табл.). При этом общее число НПФ возросло незначительно — на 2,4%. Рост этот сопровождался естественным процессом закрытия одних и открытием других фондов. Подавляющее большинство НПФ расположены в г. Москве — на начало 2007 г. число московских фондов составило

* Печатается при поддержке проекта ФБ-10: «Теоретические аспекты долгосрочного прогнозирования социально-экономического развития субнационального образования РФ» (РНП 2.1.3.1419), выполняемого в рамках аналитической ведомственной целевой программы «Развитие научного потенциала высшей школы (2006—2008 годы)». Тема зарегистрирована во ВНТИЦентре, номер госрегистрации 01.2.006 06902.

126, или 49,2% их общего количества. За период 2001-2006 гг. существенно (почти в 4 раза) сократилось число НПФ, расположенных в Иркутской области. Здесь к началу 2007 г. функционировали лишь два фонда: «Благоденствие» и «Иркут».

Доверие населения страны к такому финансовому институту, как НПФ, неуклонно повышается — к началу 2007 г. в НПФ были застрахованы уже более 6 млн чел., что составляет 9,5% трудящегося населения России. В данной связи можно отметить определенные успехи проводимой пенсионной реформы, ставящей задачу повышения уровня материального обеспечения пенсионеров за счет увеличения доли негосударственной составляющей. Тем более, что уровень государственного пенсионного обеспечения в текущем столетии вырос незначительно, тогда как средний размер негосударственной пенсии за рассматриваемый период изменился в большей мере и в 2006 г. достиг уже 993,4 р.

Существует непосредственная связь между стоимостью собственного имущества НПФ и численностью его участников. Нами проведено распределение НПФ по дециль-ным группам исходя из средней величины стоимости собственного имущества, кото-

рая сопоставлена со средней численностью участников НПФ данной группы (рис. 1). Прослеживается прямая зависимость между рассматриваемыми показателями: чем большее количество участников привлечено в фонд, тем больше стоимость имущества данного НПФ: в первой группе НПФ при средней численности участников 164,5 тыс. чел. каждый фонд имеет собственного имущества в среднем на 18 450,3 млн р., тогда как в десятой группе НПФ, при средней численности участников около 0,5 тыс. чел., каждый фонд имеет собственного имущества только на сумму 1,5 млн р.

Сопоставляя в тех же самых децильных группах НПФ среднюю величину стоимости их собственного имущества с отношением стоимости имущества, предназначенного для обеспечения уставной деятельности (ИОУД), к размеру пенсионных резервов (ПР), по методике, предложенной В.Ю. Михальчук4, мы уже не наблюдаем прямой зависимости между двумя указанными показателями. Из рис. 2 видно, что наименьшее отношение стоимости ИОУД к размеру ПР характерно для первой-третьей групп, где оно не превышает 0,50. А самый низкий уровень данного показателя приходится на вторую группу НПФ, в которой он составляет 0,19.

Динамика показателей деятельности НПФ России в 2001—2006 гг.*

2001 2002 2003 (9 мес.) 2004 2005 2006 2006 к 2001, %

Количество НПФ 250 256 272 270 261 256 102,4

НПФ, расположенные в Москве 106 112 127 126 126 118,9

НПФ, расположенные в Иркутской области 7 4 4 4 2 28,6

Стоимость собственного имущества, млн р. 45 103 63 667 97 255 215 804 344 346 514 785 1 141,4

Имущество, предназначенное для обеспечения уставной деятельности 10 328 10 314 27 134 42 472 59 640 91 387 884,8

Пенсионные резервы 33 640 51 417 67 307 169 792 277 365 405 229 1 204,6

Инвестиции НПФ, млн р. 39 281 60 111 92 642

Количество участников, тыс. чел. 3 953 4 444 5 042 5 531 6 059 6 421 162,4

Получатели негосударственной пенсии 331 351 419 501 705 865 261,3

Общая сумма пенсионных выплат, млн р. 1 025 1 988 2 431 4 961 7 558 10 317 1 006,5

Среднемесячный размер негосударственной пенсии, р. 258,1 472,0 483,5 825,2 893,4 993,4 384,9

* Составлено автором по данным Федеральной службы по финансовым рынкам (www.fcsm.ru) и Инспекции НПФ России (www.dol.ru/users/npfinsp/).

Качество работы НПФ во многом зависит от рациональности управления собственными ресурсами. НПФ — лидеры, относящиеся к первым пяти группам, а также близкие к ним по величине рассматриваемого показателя НПФ девятой группы демонстрируют эффективное управление собственным имуществом: они в основном стараются разместить поступившие финансовые ре-

сурсы в пенсионные резервы с тем, чтобы направлять их на инвестиционные цели, а не использовать на осуществление текущей деятельности фонда. Для НПФ данных шести групп характерно превышение размера ПР над стоимостью ИОУД, чаще всего в 2 раза, тогда как НПФ, входящие в шестую-восьмую и десятую группы, имеют превышение стоимости ИОУД над размером ПР, и в НПФ

1 200 1 100 1 000 900 800 700 600 500 400 300 200 100 0

160 140 120 100 80 60 40 20 0

Рис. 1. Взаимосвязь средней величины стоимости собственного имущества НПФ и средней численности участников НПФ в 2006 г.

(составлено автором по данным Федеральной службы по финансовым рынкам)

9 10 Группа НПФ

Рис. 2. Взаимосвязь отношения стоимости имущества, предназначенного для обеспечения уставной деятельности фондов, к размеру пенсионных резервов и средней величины стоимости собственного имущества НПФ в 2006 г. (составлено автором по данным Федеральной службы по финансовым рынкам)

восьмой группы данный показатель достигает 2,01. Превышение стоимости ИОУД над размером ПР свидетельствует о нерациональной финансовой политике НПФ, которые либо недавно появились в системе негосударственного пенсионного обеспечения и до сих пор в ней не освоились, либо проводят излишне осторожную инвестиционную политику. В восьмой, наименее экономически эффективной, группе велика доля региональных НПФ, большинство из которых еще не производили пенсионные выплаты застрахованным в них лицам. Стоимость собственного имущества в данной группе варьирует в интервале 11,4-31,7 млн р., и большая часть его не направляется НПФ в пенсионные резервы, а остается в их текущем управлении.

В 2006 г., по сравнению с 2005 г., была существенно снижена дифференциация между российскими НПФ по способу управления своими активами. В 2005 г. отношение стоимости ИОУД к размеру ПР по децильным группам варьировало в интервале 0,20-4,47.

Несмотря на все указанные ранее положительные тенденции развития системы негосударственного пенсионного обеспечения России, НПФ все еще не стали всеобщим инструментом добровольного пенсионного страхования граждан страны, как это предусмотрено Программой пенсионной реформы Российской Федерации 1998 г. Участниками НПФ являются только 4% населения страны, совокупные активы НПФ составляют лишь четверть годового бюджета Пенсионного фонда РФ. К концу 2008 г. объем пенсионных накоплений по обязательному пенсионному страхованию должен превысить общую сумму активов всех НПФ России. Существует немало проблем, сдерживающих расширение деятельности российских НПФ. Основными из них являются следующие:

- неэффективная система налогообложения в сфере негосударственного пенсионного обеспечения;

- недостаточное количество объектов инвестирования пенсионных резервов;

- невысокий уровень доходов граждан России;

- низкая страховая культура населения;

- отсутствие необходимой информации о функционировании системы негосударственного пенсионного обеспечения.

Достаточно небольшие усилия требуются для разрешения проблемы недостатка информации о функционировании негосударственной пенсионной системы страны и ее возможностях по страхованию российских граждан от пенсионных рисков. Действительно, НПФ имеют в нашей стране гораздо меньшую рекламную поддержку в СМИ, чем такие финансовые институты, как коммерческие банки и страховые компании. Данную проблему отмечают многие специалисты. П. Клочков считает, что «причины пассивности застрахованных лиц известны. Это неподготовленность людей к пониманию институтов пенсионного страхования: недоверие к деятельности негосударственных компаний. информационный вакуум для населения в этой проблеме»5.

1 В 2006 г. — 25,1%.

2 Пенсионная реформа: специалисты обсуждают проблемы в Нижнем Новгороде// Вестник

государственного социального страхования. 2004. № 1. С. 20.

4 Михальчук В.Ю. Собственные средства негосударственного пенсионного фонда и обеспечение

его экономической устойчивости // Финансы. 2002. № 2. С. 62-63.

5 Клочков П. На паритетных началах // Пенсионное обеспечение. 2005. № 5. С. 28.

аспирант Байкальского государственного университета экономики и права, г. Иркутск

РАЗВИТИЕ СИСТЕМЫ СЕЛЬСКОХОЗЯЙСТВЕННОГО СТРАХОВАНИЯ В РОССИИ

Территория Российской Федерации находится в разных климатических зонах. Согласно статистическим данным Росгидромета, ежегодно в России экономические потери сельского хозяйства от воздействия опасных гидрометеорологических явлений составляют десятки миллиардов рублей1. Кроме того, в отрасли животноводства ежегодно в результате гибели или вынужденного убоя животных вследствие как инфекционных заболеваний, так и несчастных случаев сельскохозяйственные производители несут огромные убытки. В частности, в России, по данным Российского птицеводческого союза, в 2005 г. общий ущерб отрасли в результате гибели и вынужденного убоя птицы в связи с распространением птичьего гриппа составил более 110 млн р.2

Большинство российских сельскохозяйственных товаропроизводителей вынуждены оставлять риски на собственном удержании. В то же время в мировой практике наиболее эффективным методом управления рисками в сельском хозяйстве признано страхование. В связи с этим можно утверждать, что для обеспечения стабильности сельскохозяйственного производства и в России необходимо развитие сельскохозяйственного страхования.

В соответствии с теорией страхования и современным состоянием страхового рынка автор предлагает выделять следующие виды сельскохозяйственного страхования:

- страхование имущества сельскохозяйственных товаропроизводителей;

- страхование сельскохозяйственных культур;

- страхование сельскохозяйственных животных;

- страхование рыбы, выращиваемой сельскохозяйственными товаропроизводителями;

- страхование доходов сельскохозяйственных товаропроизводителей.

Все виды сельскохозяйственного страхования осуществляются в добровольной форме, однако из-за отсутствия свободных денежных средств у сельскохозяйственных товаропроизводителей они фактически не получили развития. Следствием этого является увеличение государственных расходов, а именно: государство вынуждено напрямую выделять сельскохозяйственным производителям средства на возмещение ущерба, причиненного стихийными бедствиями и инфекционными заболеваниями. К тому же, как свидетельствует практика, такая форма государственного участия снижает заинтересованность сельскохозяйственных товаропроизводителей в обеспечении сохранности своего имущества и не стимулирует их в проведении превентивных мероприятий.

По мнению некоторых экономистов, для успешного развития системы сельскохозяйственного страхования необходимо введение его обязательной формы. Однако, в соответствии с действующими нормами ГК РФ, на сельскохозяйственных товаропроизводителей и граждан не может быть возложена обязанность застраховать собственное имущество. Таким образом, на основании ст. 935 ГК РФ сельскохозяйственное страхование не может производиться в обязательной форме.

Считаем, что наиболее оптимальным и эффективным путем оказания государственной поддержки сельскому хозяйству с целью снижения рисков является государс-

По мере эволюции системы пенсионного обеспечения в России эта функция перестала принадлежать исключительно государству. Пенсионное обеспечения разделилось между государством, негосударственными пенсионными фондами и самим населением. Основная роль в новой системе отведена негосударственным пенсионным фондам.

Негосударственный пенсионный фонд (НПФ) - это особая организационно-правовая форма некоммерческой организации социального обеспечения видами деятельности которой являются:

- деятельность по негосударственному пенсионному обеспечению участников фонда в соответствии с договорами негосударственного пенсионного обеспечения;

- деятельность в качестве страховщика по обязательному пенсионному страхованию в соответствии с Федеральным законом от 15.12.2001 г. № 167-ФЗ «Об обязательном пенсионном страховании в Российской Федерации» и договорами об обязательном пенсионном страховании;

- деятельность в качестве страховщика по профессиональному пенсионному страхованию в соответствии с федеральным законом и договорами о создании профессиональных пенсионных систем.

Работа НПФ очень похожа на работу Пенсионного фонда РФ. НПФ также как ПФР аккумулирует средства пенсионных накоплений, организует их инвестирование, учет, назначение и выплату накопительной части трудовой пенсии. Именно за счет их услуг планируется организовать достойный уровень пенсионного обеспечения населения РФ.

Система негосударственных пенсионных фондов, действующая в РФ в настоящее время, представлена 158 фондами, имеющими лицензию на 2012 годИнспекции негосударственных пенсионных фондов при Минтруде России.

Деятельность такого рода фондов осуществляется на добровольных началах и включает в себя аккумулирование пенсионных взносов, размещение и организацию размещения пенсионных резервов, учет пенсионных обязательств фонда, назначение и выплату негосударственных пенсий участникам фонда. Фонды осуществляют деятельность по негосударственному пенсионному обеспечению независимо от осуществления деятельности по обязательному пенсионному страхованию и по профессиональному пенсионному страхованию.[14]

Цели деятельности НПФ делятся на 3 группы:

1) Социальные цели:

- проведение государственной социальной политики по реформированию пенсионной системы, создание многоуровневой системы пенсионного обеспечения;

- формирование и развитие новых рыночных институтов и механизмов социальной защиты граждан;

- постепенное увеличение роли дополнительных механизмов пенсионного обеспечения граждан, в частности негосударственных пенсионных фондов;

- внедрение новых форм и методов негосударственного пенсионного обеспечения различных социальных групп населения;

- вовлечение в систему негосударственного пенсионного обеспечения работников предприятий всех форм собственности, в том числе работников бюджетной сферы.

2) Финансовая цели:

- создание устойчивого источника финансирования, позволяющего осуществлять долгосрочные финансовые проекты.

3) Инвестиционные цели:

- координация региональных инвестиционных потоков;

- создание системы негосударственного пенсионного обеспечения позволит хотя бы частично решить стратегическую проблему, связанную с созданием крупного внутреннего инвестора в экономике.

НПФ, выполняют следующие функции:

1)заключают пенсионные договоры, договоры об обязательном пенсионном страховании и договоры о создании профессиональных пенсионных систем;

2) аккумулируют пенсионные взносы и средства пенсионных накоплений; ведут пенсионные счета негосударственного пенсионного обеспечения;

3) ведут пенсионные счета накопительной части трудовой пенсии с учетом требований Федерального закона от 1. 04.1996 г. № 27-ФЗ «Об индивидуальном (персонифицированном) учете в системе обязательного пенсионного страхования»;

4) ведут пенсионные счета профессиональных пенсионных систем;

5) информирует вкладчиков, участников и застрахованных лиц о состоянии указанных счетов.

По заключаемым пенсионным договорам вкладчики обязаны уплачивать взносы в размерах, которые предусмотрены правилами фонда и пенсионным договором. НПФ обязуется помимо прочего выплачивать негосударственные пенсии или выкупные суммы в соответствии с условиями пенсионного договора.

Для обеспечения своей платежеспособности по обязательствам перед участниками фонд формирует пенсионные резервы, а перед страхованными лицами фонд формирует пенсионные накопления. Пенсионные резервы включают в себя резервы покрытия пенсионных обязательств и страховой резерв и формируются за счет: пенсионных взносов; дохода фонда от размещения пенсионных резервов; целевых поступлений. Нормативный размер пенсионных резервов для пенсионных схем с установленными выплатами устанавливается уполномоченным федеральным органом.[16]

Средства пенсионных накоплений могут быть инвестированы только в активы, разрешенные для инвестирования средств пенсионных накоплений в соответствии с Федеральным законом «Об инвестировании средств для финансирования накопительной части трудовой пенсии в Российской Федерации». НПФ осуществляют размещение средств пенсионных резервов самостоятельно, а также через управляющую компанию (управляющие компании). Фонды имеют право самостоятельно размещать средства пенсионных резервов в государственные ценные бумаги Российской Федерации, банковские депозиты и иные объекты инвестирования, предусмотренные Правительством Российской Федерации.

Размещение средств пенсионных резервов производится исключительно в целях сохранения и прироста средств пенсионных резервов в интересах участников.

Доход, полученный от размещения средств пенсионных резервов, направляется на пополнение средств пенсионных резервов, на покрытие расходов, связанных с обеспечением уставной деятельности фонда, и на формирование имущества, предназначенного для обеспечения уставной деятельности фонда. Доход, полученный от инвестирования средств пенсионных накоплений, направляется на пополнение средств пенсионных накоплений, на покрытие расходов, связанных с обеспечением уставной деятельности фонда, и на формирование имущества, предназначенного для обеспечения уставной деятельности фонда.

По состоянию на 2013 год осуществляют деятельность 158 негосударственных пенсионных фондов, зарегистрированных в 45 субъектах Российской Федерации (таблица 1). Их суммарное собственное имущество составляет около 602,4 млрд. руб. При этом средства пенсионных резервов фондов (по негосударственному пенсионному обеспечению) превышают 506,7 млрд. руб., средства пенсионных накоплений (по обязательному пенсионному страхованию), переданные в негосударственные пенсионные фонды, составляют более 19,9 млрд. руб. Численность участников негосударственных пенсионных фондов по негосударственному пенсионному обеспечению превысила 7,0 млн. человек, из них около 1 млн. человек уже получают негосударственные пенсии. Число граждан застрахованных лиц по обязательному пенсионному страхованию, доверивших свои пенсионные накопления Негосударственным пенсионным фондам, приближается к 1,9 млн. человек. [17]

Таблица 1 - Динамика численность НПФ в РФ за 2006 - 2013 гг.

Наименование показателя	Годы	Изм. за период
Число НПФ, имеющих лицензию	-131
Число НПФ, заявивших о желании осуществлять деятельность по ОПС

Эти цифры наглядно показывают, что деятельность негосударственных пенсионных фондов, даже в, так сказать, изначальной и основной сфере негосударственном пенсионном обеспечении, пока еще не вышла на приемлемый уровень. Хотя абсолютные показатели, характеризующие работу фондов на этом направлении, достигли значительных величин, относительные показатели демонстрируют недостаточность предложения услуг негосударственных пенсионных фондов по негосударственному пенсионному обеспечению. Ими охвачены пока только около 7,5% экономически активного населения страны.

Изменение численности НПФ преимущественно связано со следующими факторами:

1.Ужесточение требований со стороны законодательства к НПФ;

2.Предоставление НПФ возможности осуществления деятельности по обязательному пенсионному обеспечению с 1 июля 2006 г.

Вследствие этих факторов в последние годы происходит процесс объединения фондов.

Недостаточное развитие негосударственного пенсионного обеспечения в нашей стране определяется отсутствием в обществе страховой культуры, традиции заботы в трудоспособном возрасте о материальном обеспечении на старость. Хотя пенсионные договоры, по которым граждане выступают вкладчиками в свою пользу или в пользу ближайших родственников, и нельзя уже назвать редкостью в масштабах страны количество таких договоров крайне незначительно. Существенно более широкое распространение получили заключаемые в пользу работников пенсионные договоры, вкладчиками по которым являются юридические лица.

Одной из основных причин, по которым корпоративные пенсионные программы не получили необходимого распространения, является избыточное налогообложение на всех стадиях организации негосударственного пенсионного обеспечения.

Из-за высокой социальной значимости негосударственные пенсионные фонды оказывается активная государственная поддержка. Президентом и Правительством РФ неоднократно подчеркивалась особая роль негосударственных пенсионных фондов в построении в России устойчивой и развитой экономики. В то же время деятельность негосударственных пенсионных фондов строго контролируется государством. Контроль за деятельностью негосударственных пенсионных фондов законодательно возложен на Центральный банк РФ.

К государственным мерам регулирования деятельности негосударственных пенсионных фондов относят:

1) лицензирование деятельности негосударственных пенсионных фондов. Для осуществления деятельности в качестве страховщика по обязательному пенсионному страхованию НПФ необходимо получить соответствующую лицензию; зарегистрировать страховые правила; подать заявление о намерении осуществлять деятельность по обязательному пенсионному страхованию в качестве страховщика. Для получения лицензии величина денежной оценки имущества для обеспечения уставной деятельности фонда должна составлять не менее пятидесяти миллионов рублей, с 1.07. 2009 г. не менее 30 миллионов рублей.

2) установление нормативов размещения пенсионных резервов и инвестирования средств пенсионных накоплений. В целях сохранения и прироста средства пенсионных накоплений, находящиеся в собственности негосударственных пенсионных фондов, подлежат обязательному инвестированию;

3) установление нормативного размера страхового резерва, порядка его формирования и использования. НПФ должны четко представлять, какие суммы данный фонд может инвестировать, во что инвестировать, на какой срок, а также учитывать доходность этих вложений. Деятельность негосударственных пенсионных фондов подлежит актуарному оцениванию по итогам финансового года.

Ежегодно по итогам финансового года негосударственные пенсионные фонды обязаны проводить и независимую аудиторскую проверку, которой подвергается ведение бухгалтерского учета, пенсионных счетов накопительной части трудовой пенсии, бухгалтерской отчетности негосударственных пенсионных фондов и т.д. Аудиторское заключение предоставляется негосударственными пенсионными фондами в Федеральную налоговую службу и службу банка России по финансовым рынкам.

Оперативный контроль за размещением пенсионных резервов фондов, выполнением принятых фондом обязательств перед вкладчиками и участниками. Любые операции по размещению пенсионных накоплений в ценные бумаги должны быть согласованы со специализированным депозитарием, который хранит все ценные бумаги, приобретаемые управляющей компанией, и контролирует все операции, которые с этими бумагами производятся. Без одобрения специализированного депозитария никакие сделки невозможны.

Служба банка России по финансовым рынкам, а так же и Пенсионый фонд России проводятся плановые проверки (не чаще одного раза в два года), а также внеплановые проверки фондов, в случае, когда необходимо подтверждение устранения фондом нарушений законных требований и условий, выявленных при проведении плановой проверки. При этом фонд обязан обеспечивать условия для проведения проверок, в том числе предоставлять необходимую информацию и документы, обеспечивать доступ проверяющих в служебные помещения и к программно-техническим средствам, используемым при осуществлении лицензируемой деятельности.

Лицензирующий орган вправе проводить проверки соответствия деятельности лицензиата лицензионным требованиям и условиям, а также проверки устранения лицензиатом нарушений, повлекших за собой приостановление действия лицензии. Проверки могут проводиться по месту нахождения лицензиата или по месту осуществления деятельности лицензиата (выездная проверка), а также по месту нахождения лицензирующего органа.

Проверка деятельности лицензиата осуществляется лицензирующим органом на основании решения, подписанного руководителем лицензирующего органа (или лицом, его замещающим), в котором указываются цель проведения проверки, период времени, за который осуществляется проверка деятельности лицензиата, а также срок ее проведения, который не должен превышать 60 дней. По результатам проверки составляется акт (не позднее 10 дней после ее проведения), который подписывается инспекторами и вручается (направляется) лицу, осуществляющему функции единоличного исполнительного органа, или уполномоченному им лицу под расписку.

Пенсионные накопления - это средства, которые сформировались на индивидуальном лицевом счете гражданина в системе обязательного пенсионного страхования в Пенсионном фонде Российской Федерации или в негосударственном пенсионном фонде.

Эти средства могли накопиться за счет сумм, которые:

перечислял работодатель в обязательном порядке на накопительную часть трудовой пенсии работника;

·уплатил сам гражданин или его работодатель, а также государство, участвуя в программе государственного софинансирования пенсий;

·направил гражданин из средств материнского (семейного) капитала;

·были получены в виде дохода от инвестирования накопленных средств в системе обязательного государственного или негосударственного страхования;

·перечислили матери из средств материнского (семейного) капитала.

Между фондом и застрахованным лицом заключается договор об обязательном пенсионном страховании. При заключении данного договора ему необходимо выбрать пенсионную схему - некую спецификацию договора, определяющую во многом его условия, порядок уплаты пенсионных взносов и выплат негосударственных пенсий.

Работодатель перечисляет взносы на накопительную часть пенсии в негосударственный пенсионный фонд.

Фонд учитывает поступившие пенсионные взносы на солидарном или именном счете вкладчика и формирует пенсионные резервы. Фонд ведет учет пенсионных накоплений на пенсионном счете отдельно от других операций. Идентификация застрахованного лица осуществляется по страховому номеру, который присваивается индивидуальному лицевому счету застрахованного лица в системе индивидуального (персонифицированного) учета Пенсионного фонда РФ и одновременно является составной частью номера пенсионного счета.

Фонд передает пенсионные накопления застрахованного лица с целью инвестирования в доверительное управление управляющей компании (управляющим компаниям), с которой фондом заключен договор (договоры) доверительного управления пенсионными накоплениями и которая соответствует требованиям, установленным Федеральным законом "Об инвестировании средств для финансирования накопительной части трудовой пенсии в Российской Федерации".

Полученный по результатам инвестирования доход распределяется по счетам и увеличивает будущую пенсию застрахованных лиц.

Часть дохода направляется на вознаграждение управляющего на пополнение страхового резерва и на оплату расходов по обслуживанию фонда. При выходе застрахованного лица на пенсию негосударственный пенсионный фонд, исходя из накопленной суммы, определяет размер негосударственной пенсии и порядок ее получения.

Механизм работы Негосударственных пенсионных фондов довольно прост. Прежде всего, лицу которое решило доверить накопительную часть пенсии негосударственному пенсионному фонду необходимо заключить с ним Пенсионный договор, основным элементом которого является одна из трёх пенсионных схем.

Следует отметить, что вкладчиком может быть не только гражданин (то есть физическое лицо), но и юридическое лицо, передающее накопительную часть пенсии своих сотрудников в негосударственный пенсионный фонд.

Читайте также:

Роль негосударственных пенсионных фондов в социальном обеспечении населения

Аннотация научной статьи по экономике и бизнесу, автор научной работы — Федотов Дмитрий Юрьевич

Похожие темы научных работ по экономике и бизнесу , автор научной работы — Федотов Дмитрий Юрьевич

Role private pension founds in social security of population

Текст научной работы на тему «Роль негосударственных пенсионных фондов России в обеспечении социальной защиты населения страны»